DOI: https://doi.org/10.21564/2414-990x.147.181073

Legal regulation of financial monitoring in advocacy

Владислав Игоревич Шкурко

Abstract


It is established that according to the Law of Ukraine "On Prevention and Counteraction to Legalization (Laundering) of Proceeds of Crime, Financing Terrorism and Financing the Proliferation of Weapons of Mass Destruction" notaries, attorneys, law firms and associations, auditors, audit firms, subordinate firms, audit firms provide accounting services, entities providing legal services (other than persons providing employment in the framework of employment relationships) are specially designated entities of the primary financial monitoring.

Appearance of advocates among the entities of primary financial monitoring is obviously conditioned by the need to implement in national law international standards in the field of preventing and combating the legalization (laundering) of proceeds of crime, or the financing of terrorism and the financing of proliferation.

It should be noted that Part 1 of Art. 8 of the mentioned Law outlines specific cases where the lawyer's representatives are obliged to perform the duties of the subject of the initial financial monitoring, namely, when they are involved in a financial transaction for their client in relation to: purchase and sale of real estate; management of client's assets; managing a bank account or a securities account; raising funds for the formation of legal entities, ensuring their activities and managing them; the formation of legal entities, the provision of their activities (including auditing) or the management thereof, as well as the sale and purchase of legal entities (corporate rights).

Scientific literature notes that attorneys, law firms, and associations may not notify a specially authorized body of their suspicion when the relevant information has become known to them in a matter of professional secrecy, or is privileged to maintain professional secrecy, as well as cases where they perform their duties to protect the client, represent their interests in the judiciary and in pre-litigation matters.

In the case of such transactions, the entity shall be registered with the State Financial Monitoring Service of Ukraine no later than the day of the contractual relations with clients on such transactions. The subject shall notify the state regulator of the operation performed by the state regulator not later than the next business day from the day of registration of such operations. Prior to the appointment of the responsible person for financial monitoring, the responsibility lies with the head of the law firm and the law firm. After the appointment of the responsible person, there is an obligation to inform the State Financial Monitoring Service of Ukraine within three days.

The conclusions state that the current Law of Ukraine “On Prevention and Counteraction to Legalization (Laundering) of Proceeds of Crime, Financing Terrorism and Financing the Proliferation of Weapons of Mass Destruction” allows attorneys, law firms and associations not to report on the relevant operations if such operations fall under information under a lawyer's secret. In turn, this opportunity is not provided for other entities providing legal services (including law firms).


Keywords


financial monitoring; subject of primary financial monitoring; lawyer; law firm; law association

References


Pro zapobihannia ta protydiiu lehalizatsii (vidmyvanniu) dokhodiv, oderzhanykh zlochynnym shliakhom, finansuvanniu teroryzmu ta finansuvanniu rozpovsiudzhennia zbroi masovoho znyshchennia: Zakon Ukrainy vid 14.10.2014 r. № 1702-VII. (2014). Vidomosti Verkhovnoi Rady Ukrainy, 50–51, art. 2057.

Korzhenivskyi, Ya.V. (2010). Advokaty yak sub’iekty pervynnoho finansovoho monitorynhu. Advokat, 11, 14–18 [in Ukrainian].

Pro zapobihannia ta protydiiu lehalizatsii (vidmyvanniu) dokhodiv, oderzhanykh zlochynnym shliakhom, abo finansuvanniu teroryzmu: Zakon Ukrainy vid 18.05.2010 r. № 2258-VI. (2010). Vidomosti Verkhovnoi Rady Ukrainy, 29, art. 392.

Mizhnarodni standarty z protydii vidmyvanniu dokhodiv ta finansuvanniu teroryzmu i rozpovsiudzhenniu zbroi masovoho znyshchennia: Rekomendatsii Hrupy z rozrobky finansovykh zakhodiv borotby z vidmyvanniam hroshei ta finansuvannia teroryzmu (FATF), zatverdzheni na plenarnomu zasidanni 16.02.2012. URL: http://www.sdfm.gov.ua/content/file/Site_docs/2012/22.03.2012/1.pdf.

Pro advokaturu ta advokatsku diialnist: Zakon Ukrainy vid 05.07.2012 r. № 5076-VI. (2013). Vidomosti Verkhovnoi Rady Ukrainy, 27, art. 282.

Poiasniuvalna zapyska do proektu Zakonu Ukrainy «Pro zapobihannia ta protydiiu lehalizatsii (vidmyvanniu) dokhodiv, oderzhanykh zlochynnym shliakhom, finansuvanniu teroryzmu ta finansuvanniu rozpovsiudzhennia zbroi masovoho znyshchennia» (№ 5067 vid 12.09.2014 r.). URL: http://w1.c1.rada.gov.ua/pls/zweb2/webproc4_1?pf3511=52162.

Hvozdii, V. Finansovyi monitorynh v advokatskii diialnosti. Natsionalna asotsiatsiia advokativ Ukrainy. URL: https://unba.org.ua/publications/3342-finansovij-monitoring-v-advokats-kij-diyal-nosti.html.

Poriadok podannia informatsii dlia vziattia na oblik (zniattia z obliku) sub’iektiv pervynnoho finansovoho monitorynhu, vyiavlennia ta reiestratsii, a takozh podannia sub’iektamy pervynnoho finansovoho monitorynhu Derzhavnii sluzhbi finansovoho monitorynhu informatsii pro finansovi operatsii, shcho pidliahaiut finansovomu monitorynhu, inshoi informatsii, shcho mozhe buty pov’iazana z lehalizatsiieiu (vidmyvanniam) dokhodiv, oderzhanykh zlochynnym shliakhom, abo finansuvanniam teroryzmu chy finansuvanniam rozpovsiudzhennia zbroi masovoho znyshchennia, zatverdzhenyi Postanovoiu Kabinetu Ministriv Ukrainy vid 05.08.2015 r. № 552. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/552-2015-%D0%BF.

Kryterii ryzyku lehalizatsii (vidmyvannia) dokhodiv, oderzhanykh zlochynnym shliakhom, finansuvannia teroryzmu ta finansuvannia rozpovsiudzhennia zbroi masovoho znyshchennia, zatverdzheni nakazom Ministerstva finansiv Ukrainy vid 08.07.2016 r. № 584. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/z1047-16.

Pro zatverdzhennia form obliku ta podannia informatsii, pov’iazanoi iz zdiisnenniam finansovoho monitorynhu, ta instruktsii yii zapovnennia : nakaz Ministerstva finansiv Ukrainy vid 29.01.2016 r. № 24. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/z0241-16/ed20180517).

Polozhennia pro zdiisnennia finansovoho monitorynhu sub’iektamy pervynnoho finansovoho monitorynhu, derzhavne rehuliuvannia ta nahliad za diialnistiu yakykh zdiisniuie Ministerstvo yustytsii Ukrainy, zatverdzhenoho nakazom Ministerstva yustytsii Ukrainy vid 18.06.2015 r. № 999/5. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/z0735-15.

Torubka, M., Andrusiak, V. Shchodo provedennia finansovoho monitorynhu yurydychnymy kompaniiamy. Moris group: yurydychna kompaniia. URL: http://www.moris.com.ua/shhodo-provedennya-finansovogo-monitoringu-yuridichnimi-kompaniyami/.

Poriadok provedennia perevirok Ministerstvom yustytsii Ukrainy ta yoho terytorialnymy orhanamy sub’iektiv pervynnoho finansovoho monitorynhu, zatverdzhenyi nakazom Ministerstva yustytsii Ukrainy vid 13.05.2015 r. № 673/5. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/z0528-15.


GOST Style Citations


  1. Про запобігання та протидію легалізації (відмиванню) доходів, одержаних злочинним шляхом, фінансуванню тероризму та фінансуванню розповсюдження зброї масового знищення : Закон України від 14.10.2014 р. № 1702-VII. Відомості Верховної Ради України. 2014. № 50–51. Ст. 2057.
  2. Корженівський Я. В. Адвокати як суб’єкти первинного фінансового моніторингу. Адвокат. 2010. № 11. С. 14–18.
  3. Про запобігання та протидію легалізації (відмиванню) доходів, одержаних злочинним шляхом, або фінансуванню тероризму : Закон України від 18.05.2010 р. № 2258-VI. Відомості Верховної Ради України. 2010. № 29. Ст. 392.
  4. Міжнародні стандарти з протидії відмиванню доходів та фінансуванню тероризму і розповсюдженню зброї масового знищення : Рекомендації Групи з розробки фінансових заходів боротьби з відмиванням грошей та фінансування тероризму (FATF), затверджені на пленарному засіданні 16.02.2012. URL: http://www.sdfm.gov.ua/content/file/Site_docs/2012/22.03.2012/1.pdf (дата звернення: 28.09.2019).
  5. Про адвокатуру та адвокатську діяльність : Закон України від 05.07.2012 р. № 5076-VI. Відомості Верховної Ради України. 2013. № 27. Ст. 282.
  6. Пояснювальна записка до проекту Закону України «Про запобігання та протидію легалізації (відмиванню) доходів, одержаних злочинним шляхом, фінансуванню тероризму та фінансуванню розповсюдження зброї масового знищення» (№ 5067 від 12.09.2014 р.). Верховна Рада України. Офіційний веб-портал : веб-сайт. URL: http://w1.c1.rada.gov.ua/pls/zweb2/webproc4_1?pf3511=52162 (дата звернення: 28.09.2019).
  7. Гвоздій В. Фінансовий моніторинг в адвокатській діяльності. Національна асоціація адвокатів України. URL: https://unba.org.ua/publications/3342-finansovij-monitoring-v-advokats-kij-diyal-nosti.html (дата звернення: 28.09.2019).
  8. Порядок подання інформації для взяття на облік (зняття з обліку) суб’єктів первинного фінансового моніторингу, виявлення та реєстрації, а також подання суб’єктами первинного фінансового моніторингу Державній службі фінансового моніторингу інформації про фінансові операції, що підлягають фінансовому моніторингу, іншої інформації, що може бути пов’язана з легалізацією (відмиванням) доходів, одержаних злочинним шляхом, або фінансуванням тероризму чи фінансуванням розповсюдження зброї масового знищення, затверджений Постановою Кабінету Міністрів України від 05.08.2015 р. № 552. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/552-2015-%D0%BF (дата звернення: 28.09.2019).
  9. Критерії ризику легалізації (відмивання) доходів, одержаних злочинним шляхом, фінансування тероризму та фінансування розповсюдження зброї масового знищення, затверджені наказом Міністерства фінансів України від 08.07.2016 р. № 584. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/z1047-16 (дата звернення: 28.09.2019).
  10. Про затвердження форм обліку та подання інформації, пов’язаної із здійсненням фінансового моніторингу, та інструкції її заповнення : наказ Міністерства фінансів України від 29.01.2016 р. № 24. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/z0241-16/ed20180517 (дата звернення: 28.09.2019).
  11. Положення про здійснення фінансового моніторингу суб’єктами первинного фінансового моніторингу, державне регулювання та нагляд за діяльністю яких здійснює Міністерство юстиції України, затвердженого наказом Міністерства юстиції України від 18.06.2015 р № 999/5. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/z0735-15 (дата звернення: 28.09.2019).
  12. Торубка М., Андрусяк В. Щодо проведення фінансового моніторингу юридичними компаніями. Moris group: юридична компанія. URL: http://www.moris.com.ua/shhodo-provedennya-finansovogo-monitoringu-yuridichnimi-kompaniyami/ (дата звернення: 28.09.2019).
  13. Порядок проведення перевірок Міністерством юстиції України та його територіальними органами суб’єктів первинного фінансового моніторингу, затверджений наказом Міністерства юстиції України від 13.05.2015 р. № 673/5. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/z0528-15 (дата звернення: 28.09.2019).


Article Metrics

Metrics Loading ...

Metrics powered by PLOS ALM




Copyright (c) 2019 Владислав Игоревич Шкурко

Creative Commons License
This work is licensed under a Creative Commons Attribution 4.0 International License.

ISSN 2224-9281